Каждый бизнес похож на живой организм: он дышит, развивается, сталкивается с проблемами. Чтобы понять, здоров ли ваш «организм», нужны четкие показатели. Один из ключевых — чистые активы. Эта цифра расскажет, насколько компания устойчива, привлекательна для инвесторов и готова к кризисам.

В статье эксперты компании Инссмарт расскажут, как считать чистые активы, анализировать их и главное — как сделать так, чтобы они росли.

Что такое чистые активы простыми словами

Чистые активы (ЧА) — это то, что останется у владельцев бизнеса, если компания продаст всё имущество и расплатится по всем долгам. Представьте: у вас есть квартира, машина и сбережения (это активы), но также ипотека и кредиты (пассивы). Чистые активы — это разница между стоимостью вашего имущества и суммой долгов.

Формула расчета:

ЧА = (Все активы компании – Задолженности учредителей) – (Все обязательства – Доходы будущих периодов)

Пример:

У ООО «Старт» на балансе:

Оборудование и недвижимость: 5 млн руб.
Деньги на счетах и товары: 1 млн руб.
Долги перед банком: 2 млн руб.
Задолженность учредителя по взносам в уставный капитал: 500 тыс. руб.

Расчет:

(5 000 000 + 1 000 000 – 500 000) – 2 000 000 = 3 500 000 руб.

Чистые активы «Старта» — 3,5 млн руб. Это значит, даже после продажи всего и погашения кредитов, учредители получат эту сумму.

Зачем считать чистые активы

Соответствие закону. По российскому законодательству (Приказ Минфина №84н) расчет ЧА обязателен для годовой отчетности. Если ЧА меньше уставного капитала два года подряд, компания может быть ликвидирована.
Оценка финансового здоровья. Чистые активы — индикатор устойчивости. Если они растут, бизнес развивается. Если падают — пора бить тревогу.
Привлечение инвестиций. Инвесторы смотрят на ЧА, чтобы понять, сколько они потеряют в случае провала. Высокие чистые активы = меньше рисков.
Выплата дивидендов. Закон запрещает выплачивать дивиденды, если ЧА меньше уставного капитала (ст. 29 Закона №14-ФЗ).
Продажа доли или бизнеса. При выходе учредителя стоимость его доли рассчитывается исходя из ЧА.

Как рассчитать чистые активы

Шаг 1. Соберите данные из бухгалтерского баланса

Вам понадобятся:

Активы (строка 1600): основные средства, запасы, дебиторская задолженность (кроме долгов учредителей).
Обязательства (строки 1400 + 1500): кредиты, долги перед поставщиками, налоги.
Доходы будущих периодов (строка 1530): госсубсидии, безвозмездно полученное имущество.

Шаг 2. Исключите ненужные показатели

Не учитывайте задолженность учредителей по взносам в уставный капитал. Не включайте забалансовые счета (арендованные помещения, гарантии).

Шаг 3. Подставьте значения в формулу

ЧА = (Активы – Долги учредителей) – (Обязательства – Доходы будущих периодов)

Пример для ООО «Техно»:

Активы: 10 млн руб.
Долги учредителей: 1 млн руб.
Обязательства: 4 млн руб.
Доходы будущих периодов: 500 тыс. руб.

ЧА = (10 000 000 – 1 000 000) – (4 000 000 – 500 000) = 5 500 000 руб.

Что делать, если ЧА отрицательные, нулевые или низкие?

Положительные ЧА

Что значит: Компания стабильна, может развиваться и привлекать займы.
Рекомендации: Реинвестируйте прибыль в новые проекты, чтобы увеличить активы.

Нулевые ЧА

Что значит: Активы равны обязательствам. Бизнес работает «в ноль», но не генерирует прибыль.
Рекомендации: Срочно сокращайте расходы, реструктурируйте долги.

Отрицательные ЧА

Что значит: Долги превышают стоимость активов. Компания близка к банкротству.
Рекомендации: Увеличьте уставный капитал. Проведите ревизию активов: продайте ненужное оборудование. Обратитесь к кредиторам с просьбой о рассрочке.

Если ЧА меньше уставного капитала более двух лет, юридически компания подлежит ликвидации.

Полезные сервисы Inssmart

Партнерские программы

Ипотека

Страховой полис Гайде ОСАГО

ВСК ОСАГО онлайн

Сотрудничество по ипотечному страхованию

7 способов увеличить чистые активы

1. Переоценка основных средств

Как работает: Пересчитайте стоимость оборудования, недвижимости, патентов с учетом рыночных цен.
Пример: Станок куплен за 500 тыс. руб., износ — 200 тыс. После переоценки его стоимость — 400 тыс. ЧА вырастут на 100 тыс. руб.
Минусы: Увеличивает налог на имущество.

2. Вклад учредителей в имущество

Как работает: Учредители безвозмездно передают компании деньги или технику.
Плюсы: Не требует изменения устава и уплаты налогов (п. 11 ст. 250 НК РФ).

3. Увеличение уставного капитала

Как работает: Внесение дополнительных средств учредителями.
Минусы: Нужно вносить изменения в ЕГРЮЛ, платить госпошлину.

4. Списание безнадежных долгов

Как работает: Если дебиторская задолженность нереальная к взысканию (компания-должник ликвидирована), ее можно списать.
Пример: Списание 300 тыс. руб. долга увеличит ЧА на эту сумму.

5. Реструктуризация кредитов

Как работает: Переговоры с банком о снижении ставки или увеличении срока займа.
Эффект: Уменьшает текущие обязательства.

6. Приостановка выплаты дивидендов

Как работает: Вместо распределения прибыли между учредителями, деньги остаются в обороте.
Плюсы: Быстрое увеличение ЧА без дополнительных вложений.

7. Оптимизация запасов

Как работает: Продажа залежалого товара, списание испорченных материалов.
Пример: Товар на складе стоит 2 млн руб., но реальная цена — 1,5 млн. Списание 500 тыс. руб. убытков снизит активы, но повысит прозрачность отчетности.

Ошибки, которые снижают чистые активы

Неверная оценка активов. Проблема: Учет оборудования по первоначальной стоимости без учета износа. Решение: Регулярно проводите переоценку.
Неконтролируемые займы. Проблема: Кредиты берутся под высокие ставки, что увеличивает обязательства. Решение: Планируйте долговую нагрузку (не более 30% от активов).
Игнорирование дебиторки. Проблема: Долги клиентов «висят» в активах, но не реальны к получению. Решение: Введите строгую политику работы с дебиторами.

Чистые активы и налоги: что важно знать

Переоценка активов может увеличить налог на имущество.
Безвозмездные вклады учредителей не облагаются налогом на прибыль (п. 11 ст. 250 НК РФ).
Списание долгов требует документального подтверждения (например, решение суда о банкротстве должника).

Чистые активы — индикатор, который показывает, сможет ли ваша компания пережить кризис, привлечь инвесторов или выйти на новые рынки. Регулярный расчет и анализ ЧА должен стать такой же привычкой, как проверка баланса на счету.

Читайте так же

Базовая ставка полиса ОСАГО в 2024 году, и как она изменилась

16 февраля в 12:28

Краткосрочный полис ОСАГО

23 февраля в 10:55

4 минуты

Как коэффициент мощности двигателя влияет на ОСАГО и что с ним будет в 2024 году

3 марта в 10:21

7 минут

Лучшие CRM системы для страховых агентов и брокеров

29 февраля в 12:28

6 минут

5 минут